吹毛求疪的管理層
因為任教東方，黃興桂得以揚名立萬，忽然成為足球圈中的「大紅人」。另一邊廂，傳統勁旅南華卻經歷了一個令人失望的球季（一九八一至一九八二年），球隊僅能護級成功，而且德國籍教練與華人球員鬧得不愉快，令球隊成績和士氣皆十分低落。於是，南華在新球季力邀黃興桂「上山」，希望他能夠帶領南華重振雄風。
雖然黃興桂已與東方簽約三年，但他最後還是選擇加盟南華，出任教練之職，他因此要賠償十五萬元予東方，轟動球圈，而他急於轉換新環境，除了是想接受新挑戰，還有的是他不滿東方某高層對他的指指點點。「我覺得以東方的中型班陣容，能拿到這樣的成績已經很好了，但是管理層依然不滿意，想把東方打造成另一隊精工、寶路華，我覺得他們有點兒吹毛求疵！他們不接受我的專業分析及執教方法，我便唯有選擇不幹，這總比每天與他們爭吵好吧！」黃興桂自言即使默默地幹出好成績，耐心地向他們講解用甚麼陣式及球員，他們還是有很多意見，因此他認為離開也不是一件壞事情，「反正東方有那麼多好球員，一樣會吸引到好的教練來投。所以在許晉奎先生的邀請下，我決定了『上山』執教。」
在喪妻陰霾中教波，南華最終降班
得以加盟大球會，黃興桂以為一切會順風順水，怎料噩運卻才剛剛開始。一九八二年，是黃興桂人生中不堪回首的一年，先是妻子在美國一場空難中喪生，他既要承受喪妻之痛，又要強忍眼淚繼續南華的工作，而另一方面，南華高層及球迷都寄望在「新人事新作風」下，南華可以走出谷底，但結果南華的成績不但沒有改善，反而跌至聯賽榜尾。
黃興桂執教南華期間，總共參與過十三場賽事，成績是一勝三和九負。結果在短短半年後，他便於一九八三年二月宣佈離職，接任人是當時身兼球員及教練的蘇格蘭人米勒(Alex Miller)。「南華成績不好，只因當初我們只顧『頭痛醫頭，腳痛醫腳』，我自己也不夠經驗去適應。米勒本來只是球員兼助教，但外國人個性喜歡指揮一切，既然如此，球會高層又信任他，為免爭拗，那便由他全權處理球隊好了。」黃興桂淡淡然地説。不過，米勒也非南華的「救世主」，球隊由他執教後，成績沒有多大改善，更不時傳出華洋球員不和之説，即使後來找到大名鼎鼎的球員莊士東押陣，南華最終仍然難逃降班的厄運。
南華降班，黃興桂自然成為千夫所指的罪人，但他卻欣然面對：「到南華教波，早就預計要接受挑戰，但我不怕，只要盡心盡力，便問心無愧，我心中沒有『壓力』一 一字。成功固然值得高興，但犯錯亦要欣然接受，人誰無錯？做錯了負責任便好。」
離開南華後，黃興桂絕跡球圈達半個球季，有傳言説他因為南華降班，心理受創，不敢再次執教球隊，但原來他只是忙於另一份工作——在香格里拉酒店健康中心擔任經理，有空便踢踢「衞生波」，所以不急於復出球壇。
後來，在李炳雄的邀請下，黃興桂執教荃灣。當時荃灣是一支地區性、實力較次的球隊，球隊由甲組的「失意軍人」、過氣球星，其至是非全職踢足球的球員組成，而且班費極之有限。「南華會是全港最有組織的球會，有良好的管理，而且包吃包住，相反，在荃灣教波則要『一腳踢』，但反樸歸真並不一定是壞事，有時簡簡單單已經很好。」
荃灣經過黃興桂「翻新」，球員變得有紀律，球隊變得有層次，結果荃灣由「降班膽」蜕變成為一支在兩季內得到了銀牌賽、總督盃和足總盃和三個大型錦標亞軍的球隊，充分體現了黃興桂其中一句講波名句——「以蔗渣價錢踢出燒鵝味道。」
最後的頂級聯賽教練生涯
一九八八年尾，黃興桂重返東方任教，代替了中途改投麗新花花的吳飛。當時東方由一羣欠缺經驗的年青球員組成，他們大多是來自銀禧體育中心的精英球員，包括譚兆偉、歐偉倫、潘嘉明等，當時他們只有十七八歲。球隊開季成績不理想，踏入季中已需護級，不過他堅持重用新人，「我們要清楚自己的球隊有甚麼料子、有甚麼目標。我們那年主要是訓練新人，如果他們表現好，當然喜出望外，但是要明白他們還年青，他們會犯錯，要有耐性去照顧新人，而且要給予他們出場機會。」最後，球隊得到第六名，位列中游，毋須降班。黃興桂笑説，培育新人成長，其實同時也令他摟益不少，令他了解如何在逆境下也可以生存。
一九九零年季尾，黃興桂覺得是急流勇退的時候了，於是便結束在香港的執教生涯，移民美國。後來，總部在新加坡的ESPN電視台邀請他做足球評述員，自此展開了他的講波生涯，「以往所學的體育知識，運用在講波上原來可以來得那麼自然。既可糊口又能做自己喜歡的事，真的很高興!」二零一零年，黃興桂離開ESPN，嘗試更多不同角色，除在不同電視台擔任評述工作外，亦曾再次擔任荃灣足球隊教練及東方足球隊的技術總監，在荃灣執教期間，以全季不敗成績，奪得丙組（地區）聯賽冠軍。二零一三年更曾接拍電影工作。
同年，無綫體育總監李漢源找他「重出江湖」，為法甲、意甲及美職聯等擔任評述員，雖然並非頂級賽事，但黃興桂坦然非常享受評述工作，並在今年（二一零一八年）的世界盃，他亦夥拍他的師父何守信一起在香港電台講波。
除了以上職務，他不時亦會客串電台節目，又會接到一些廣吿及旁述工作，亦獲邀到不同學校及機構擔任義務講者，分享人生哲理。近年，他為他的母校聖約瑟書院擔任足球總監，負責小學至中學的足球訓練。今年（二零一八年）他已踏入七十四歲了，來到這階段，人生比以前更豐盛。黃興桂笑説：「以前只是教波及講波，每天都有很多空閒時間，十分舒服，現在老了，反而比以前更忙錄，可謂因果循環。
節錄自：《香港足球誌——職業足球五十年》